EGSER -EGE SERAMİK ANALİZ // 2018 1.ÇEYREK RAKAMLARINA GÖRE UCUZ KALMIŞ HİSSELER SERİSİ 2

                                                         EGE SERAMİK ANALİZ   08.06.2018

Bina malzemeleri sektörü içerisinde,EGSER rakiplerine göre çok ucuz kalmış firmalardan birisi.Düzenli finansal yapısı ve yaptığı işin sürdürülebilir olması ve marka değerini hesaba kattığımızda alım için çok cazip seviyelerde.Kar büyümesinde hafif bir düşüş olsada sermayesini düzenli olarak büyüyor.Şirketin döviz borç oranının çok düşük olması kur riskini düşürüyor.fakat taşımacılığa dayalı bir iş alanı olduğu için dövize ve petrol fiyatlarının yükselmesi faaliyet giderlerine ek maliyet oluşturur.Borsa istanbulun %20 lik düşüşüne karşılık yılbaşından beri %36 lik düşüşü göz önünde bulundurursak bu seviyelerden uzun vadeli değer yatırımı için uygun seviyelere geldiğine inanıyorum.

                                                     HEDEF FİYAT TESPİTİ 


1-Şirket fk oranı: 4,48  Sektör ortalaması :7,1 Sektör ort. göre olması gereken fiyat: 4,40 TL

2-Şirket pd/dd :0,8  Sektör ortalaması: 1 Sektör ort göre olması gereken fiyat: 3,88 TL

3-Şirket Fiyat /Satışlar 0,54 Sektör ortalaması 0,81 Olması gereken fiyat: 4,14 TL

Hedef fiyat: (4,40+3,88+4,14)/3= 4,14 TL

Sektörüne göre : % 49 iskontolu

Güncel fiyat: 2,77 TL

Yasal Uyarı: Burada paylaşılan değerler , şahsi hesaplamalarıma  aittir, doğruluğu kesin değildir, hesaplama hatası olabilir. Burada ki analize göre yapılacak yatırımlardan dolayı oluşabilecek kazanç/kayıplardan şahsım sorumlu değildir. KESİNLİKLE YATIRIM TAVSİYESİ DEĞİLDİR !